Nyugdíjpénzek: meglepő változások az önkéntes és magánpénztárak világában

Decemberi eseményünk fókuszában a magyar gazdaság jövőbeli kilátásai, a forint árfolyamának várható mozgása és a befektetési lehetőségek állnak. A rendezvény keretében szakértőink részletesen elemezni fogják Donald Trump esetleges visszatérésének gazdasági következményeit, így érdemes részt venni a diskurzusban.

Az MNB legújabb statisztikái alapján az idei harmadik negyedévben is folytatódott az önkéntes pénztári hozzájárulások stabil ütemű befizetése a tagok és a munkáltatók részéről. A negyedév során a tagok több mint 31 milliárd forintot juttattak a pénztárakba, míg a munkáltatók közel 12 milliárddal támogatták ezt a folyamatot. Így összességében jelentős összeg gyűlt össze, amely tovább erősíti az önkéntes pénztári rendszert és a tagok jövőbeni pénzügyi biztonságát.

a legerősebb első három negyedévet tudhatja maga mögött a szektor.

Eddig minden jel arra utalt, hogy az idei év a szokásos erőteljes év végi hajrával az önkéntes pénztári befizetések terén kiemelkedő lesz. Azonban augusztus végén a kormány bejelentette, hogy egy új, izgalmas lehetőséget vezet be: szeptember végén további részleteket osztottak meg arról, hogy egyszeri alkalommal a lakáscélú felhasználásra is lehetőség nyílik az önkéntes nyugdíjpénztárakban felhalmozott megtakarításokra. Ez azt jelenti, hogy a tagok dönthetnek úgy, hogy az eddig nyugdíjra félretett összegüket adómentesen kivehetik, ezzel új távlatokat nyitva a pénzügyi tervezésükben.

A kormányzati határozat értelmében a lakáscélú felhasználásra csak a szeptember végéig összegyűjtött megtakarítások számítanak, így izgalmas kérdés, hogy az év végéhez közeledve kialakul-e, és ha igen, milyen mértékű hajrá várható a nyugdíjpénztárak környékén.

A következő három hónap kulcsfontosságú időszak lesz a hosszú távú pénzügyi tervezők számára. Ekkor derül ki, kik azok, akik a megtakarításaikkal és befizetéseikkel maximális adójóváírást szeretnének elérni, és kik azok, akik inkább lemondanak a megtakarításaikról, hogy az év végén már ne foglalkozzanak a pénzügyeikkel.

A befizetések stabilan tartása mellett egy másik kedvező fejlemény érkezett az utolsó negyedévből: úgy tűnik, hogy megállt az önkéntes pénztárak taglétszámának csökkenése. Bár a december végén regisztrált 1,073 millió taghoz képest a jelenlegi 1,069-es szám kisebb visszaesést jelez,

negyedéves szinten 5470 fős emelkedést láthattunk.

Ez könnyen magyarázható azzal, hogy augusztus és szeptember folyamán már egyre többen értesültek róla: a kormány lehetővé teszi, hogy ezeket a megtakarításokat lakáscélokra is felhasználják. Ennek következtében néhányan spekulálni kezdtek, hogy ha gyorsan cselekszenek, akkor akár egy éven belül élhetnek a 20%-os adójóváírás előnyeivel. És valóban, akik szeptember végéig ilyen lépéseket tettek, azoknak igazuk lett.

Az MNB friss adatai szerint a harmadik negyedévben is folytatódott a hozamszerzési trend a pénztáraknál, ennek eredményeképp:

Az önkéntes kasszák az első három negyedév során körülbelül 9%-os hozamot könyvelhettek el vagyonarányosan, ami összesen 185 milliárd forintnyi befektetési nyereséget eredményezett.

A tavalyi év kiemelkedő teljesítményt nyújtott a nyugdíjkasszák hozamszerzésében. Amennyiben az idei hozamtermelés folytatódik a év végéig, úgy 2024 is a nyugdíjpénzek gyarapításának egyik legjobban teljesítő éve lehet.

Az alábbi táblázatban összegyűjtöttük néhány önkéntes pénztári portfólió első három negyedévének hozamadatait:

Amennyiben az önkéntes pénztári portfóliókat nézzük, kissé emelkedésnek indult a kötvények részaránya, a részvényeké valamelyest csökkent, a befektetési jegyeké pedig változatlan képet mutat.

Ahogy már említettük, a magán-nyugdíjpénztári szektor sem mentes a váratlan fordulatoktól. A múltban működő négy pénztár helyett mostantól csupán kettő, a Budapest Magánnyugdíjpénztár és a Horizont Magánnyugdíjpénztár maradt talpon a nyári változások után.

Bár az MNB egészen június végéig rendszeresen publikálta a magánkasszák legújabb adatait, a legfrissebb jelentésben ez a gyakorlat már nem folytatódott. Az indoklásban csupán ennyi áll:

Figyelembe véve, hogy 2024 harmadik negyedévétől a magánnyugdíjpénztárak száma kétre csökkent, a biztonság és a bizalmasság érdekében a jövőben nem tesszük közzé az ezekkel kapcsolatos adatokat.

Bár általában a felügyeleti hatóságok nem osztanak meg információkat olyan piaci szegmensekről, ahol kevés szereplő működik, sajnálatos módon úgy tűnik, hogy a jövőben nem lesz lehetőségünk negyedévente nyomon követni a megmaradt magánnyugdíjpénztárak teljesítményét, eredményeit és létszámadatait. Valószínű, hogy az Aranykönyvben a két pénztárral kapcsolatos adatközlés továbbra is fennmarad, de a részletesebb statisztikák hiányozni fognak.

Legutóbb, a szeptemberi Aranykönyvben közzétett információk alapján, a felügyelet által nyújtott adatok szerint a múlt évben a legnagyobb magánnyugdíjpénztár a Horizont volt, amelynek vagyona meghaladta a 190 milliárd forintot.

A borítóképet egyedi illusztrációként használjuk. A címlapkép forrása: Getty Images.

Ez a szöveg nem tekinthető befektetési tanácsadásnak vagy ajánlásnak. Kérlek, tájékozódj alaposan a jogi feltételekről és információkról.